本发明公开了一种基于小波变换和粗糙集理论的区域电网故障诊断方法，包括以下步骤：首先根据区域电网各种可能发生的故障，将保护器和断路器的动作信号作为条件属性集，建立故障原始决策表；之后利用基于粗糙集理论的遗传算法对所述故障原始决策表进行约简，获得约简故障决策表，并从该表中提取故障诊断规则；接着对区域电网中所有元件的电压电流信号进行采集，之后根据采集到的电压电流信号获取可疑故障元件序列；最后根据故障诊断规则、可疑故障元件序列，判断每个可疑故障元件是否存在故障，从而完成区域电网故障诊断。本发明避免了传统电网故障诊断在保护误动情况下可能误判的问题，能够实时、准确地进行区域电网故障诊断。